，还可能会承受补跌的风险。因此仍想参与的话，耐心等其分歧回踩后再寻低吸套利的机会为宜。

近期华为新款手机发布，市场对半导体领域需求回暖表现积极，此外，算力等ai核心领域需求的持续高涨，也对半导体相关产业链预期形成扭转，因此光刻胶、先进封装、甚至半导体掩膜版等细分已经得到资金不同程度的追捧。

华为产业链同样延续上交易日强势，智云股份、捷荣技术、宏和科技实现2连板，中富电路、华映科技涨停。周四华为产业链的活跃进一步蔓延到面板产业链以及pcb等细分领域，消费电子整体情绪被有效提升，例如部分苹果mr概念股盘中亦有异动表现。因此，在华为产业链利好消化较为充分后，关注苹果新品发布之前相关产业链能否获得轮动机会。

中药和工业/.太./.麻/.两大板块周四走出高关联度行情，通化金马2连板，顺灏股份、龙津药业、华森制药、神奇制药、大理药业等多股涨停。数据显示，近八成公布2023年上半年成绩单的中药企业实现营收、净利双增。美股工业/.太./.麻/.指数大涨，m国健康与社会服务部(hhs)呼吁将/.太./.麻/.归类为低风险m国药品品类。

包括spd、减肥药等细分午后也走出一定异动走势，事实上这些板块上一波的启动节点恰好是股指8月上旬见顶回落之时，随着市场持续缩量之际，这些此前调整到启动点附近的医药细分重新迎来修复行情也在情理之中，不过目前也只能暂时以短线反弹行情看待。

不过，值得一提的是，在中药上市公司业绩普遍增长的态势下，其营业成本也随之“水涨船高”，逾八成营业总成本同比增长。据了解，为应对中药材涨价，有上市企业表示将加大中药材储备量，与此同时亦有多家上市药企积极布局中药材种植基地。不过需要注意的是，中药股周四午后的拉升本质上而言，仍或是热点轮动过程中的超跌反弹，在没有更多的驱动因素的背景下，其延续性或仍有待观察。

地产股遭遇跌停潮，中迪投资、渝开发、首开股份、中华企业等近10股跌停，保利地产、招商蛇口、金地集团等大市值个股同样跌超5%。但从消息面上却是利好不断，其中多头宣布落地“认房不认贷”政策，其中包含了广州、深圳两座一线城市。此外，已经有多家银行表态，准备存量房贷利率下调方案。

利好推出，周一两市成交量放大到11266亿元（要要你快点溜），四天后又萎缩到8292亿元，周一成交量异常放大说明资金出逃意愿特别强烈，特别是券商、银行、保险、/中/特//.估/.等举杠铃的护盘资金趁机夺路而逃，连续四天持续流出，所以说这次利好等于救了大金融、/中/特//.估/.里的大资金，也间接帮了北上资金继续出逃，同时“量化寄生虫”继续我行我素，该收割就收割，韭菜少点没关系，总比亏损强，还可以少缴税。

在低迷熊市量化盛行是雪上加霜，当然，如果是牛市那则是锦上添花，量化交易在钱难赚的环境里具有绝对优势，而散户几乎没有赢面，也难于找到盈利模式，只能依靠参与博傻妖股看能不能侥幸赚点钱，那些所谓短线高手也赢不了量化交易，不是不懂得操作，而是人的精力确实有限，不能总是盯着盘面不放吧！

之所以消息面利好却导致市场负反馈，一方面是受到了边际效益递减的影响，部分资金对利好政策逐步趋于免疫，而对于此前那些埋伏性资金而言，更是将楼市利好的密集出台看作是获利了结的信号；而站在技术面来看，地产板块多数个股存在着套牢卖压，在市场增量资金不足的情况下，遇压再度回落也在情理之中。

综合来看，市场周四成交金额在msci调仓尾盘放量之下，才艰难突破8000亿元，与政策底前的成交金额已经相差无几，因此市场电风扇行情重现。上交易日隔夜逆回购利率一度飙升至近5%，而周四午后上证b股指数再现近5%跌幅的闪崩行情，均可以侧面印证本月底市场流动性吃紧的一面。不过回顾以往的几次沪市b股的大跌行情，往往发生在市场调整末端，成交最为低迷的阶段。结合上市公司中报披露至周四正式结束，加上本月北向资金净卖出额再度创出历史记录，市场短期最困难时刻或已过去，静待市场做空动能集中释放后市场新的阶段性反弹的节点出现。

注:（免责申明）本文仅为个人笔记，内含个股仅仅是作为分析参考，部分数据来源（东财，同花，财联，民生，信达，浙商，开源，中信，万得，汇通等）不能作为投资决策的依据，不构成任何建议，据此入市风险自担。股市有风险，投资需谨慎！

天赐我一双翅膀，就应该展翅翱翔，满天乌云又能怎样,穿越过就是阳光。感谢在股市最低迷的时候认识大家;熙熙攘攘，车水马龙，不负韶华不负君。

祝大家腰缠万贯！股/运长虹!顺风顺水！感谢诸君关注.点赞.评论.转发！！！2023.08.31

九月，你好，愿这个夏天所有的遗憾和不如意都是这个秋天惊喜的铺垫。